*CME’nin “aşırı volatilite” sonrası COMEX’te yeniden teminat gereksinimlerini artırması (Comex 100 altın vadelisi %8 ‘den %9’a, Comex 5000 gümüş vadelisi %15’ten %18’e) kaldıraç maliyetini yükseltip pozisyon taşıma baskısını artırınca, altın ve gümüşte sert satış görüldü. Bu dalgada gümüş 64$’a, altın 4.655$’a kadar geriledi, ardından ikisi de dipten sınırlı bir toparlanma sergiledi.

*Amazon, piyasa kapanışı sonrası 4. çeyrek (Q4) bilançosunu açıkladı, şirket hisse başı kârını (EPS) 1,95 $ ile 1,95 $ beklentiye paralel (önceki: 1,86 $) duyururken, gelirini 213,4 milyar $ ile 211,26 milyar $ beklentinin üzerinde (önceki: 187,79 milyar $) açıkladı. Ancak Wall Street’in kârlılık tarafında beklediği ivmenin zayıf kalması ve Amazon’un yıl geneli için yaklaşık 200 milyar $’lık sermaye harcaması öngörerek yapay zekâ yatırımlarının boyutuna dair endişeleri artırması sonrası, hisseler piyasa sonrası işlemlerde -%11 civarında geriledi.

*Anthropic, “Claude Opus 4.6” adlı yeni/iyileştirilmiş modelini duyurarak özellikle kodlama ve finans gibi iş-odaklı alanlarda yetenek çıtasını yükseltti; bu da “AI geleneksel yazılımın yerini alır mı?” endişesini yeniden alevlendirip bazı klasik yazılım hisselerinde satış baskısını artırdı.

*Petrolde Ortadoğu kaynaklı arz riskinden, ABD–İran diplomasisinin tansiyonu düşürüp arz endişelerini hafifletme ihtimaline kaydı ve  WTI 63 dolar civarında, Brent ise 68 doların altında seyrederken zayıflayan jeopolitik risk primi petrol fiyatları üzerinde aşağı yönlü baskıyı öne çıkarıyor.

*Japonya’da Pazar günkü seçim öncesi piyasalar, özellikle maliye politikası belirsizliği nedeniyle yen ve JGB’leri yakından izliyor. Takaichi’nin güçlü sonuç alması belirsizliği azaltabilir; ancak %8’lik gıda satış vergisini askıya alma gibi vaatlerin finansmanı netleşmezse bütçe endişeleri JGB faizlerini yukarıda, yeni ise baskı altında tutabilir.

*Dünya Altın Konseyi’ne (WGC) göre Ocak ayında altın ETF’lerine rekor düzeyde giriş oldu; net girişler 19 milyar $’a ulaşırken toplam varlık büyüklüğü 669 milyar $ ile yeni zirveye, toplam altın stoku ise 120 ton artışla 4.145 tona çıktı.

*Japonya’da Aralık ayı hanehalkı harcamaları enflasyon baskısı altında belirgin şekilde zayıfladı aylık bazda -%2,9 ile (beklenti -%1,3) sert düşerken, yıllık bazda da -%2,6 ile tüketime dair momentumun 2025 sonuna doğru bozulduğuna işaret ediyor.

*ABD Hazine Bakanı Scott Bessent, 2024’te “tarifeler enflasyonist olabilir” dediği görüşte yanıldığını Kongre’deki oturumda açıkça söyledi ve Trump döneminde (2025’ten beri) devreye alınan tarifelerin beklenen ölçüde enflasyon yaratmadığını “havlamayan köpek” benzetmesiyle savundu.

*Hindistan, ABD ile ticaret anlaşması sonrası Boeing’den 70–80 milyar $’lık büyük bir uçak siparişi hazırlığında; motor ve yedek parçalar eklenirse toplam tutar 100 milyar $’ı aşabilir. Önümüzdeki günlerde ortak açıklama ve Mart’ta resmi anlaşma konuşulsa da, paketin kapsamı ve “5 yılda 500 milyar $ ABD malı alımı” gibi başlıklarda piyasalar net detayları bekliyor.

*Coca-Cola, ABD ve Kanada’da dondurulmuş ürün kategorisinden çıkıyor—Minute Maid Frozen dahil “frozen” ürünlerini tüketici tercihlerindeki değişim nedeniyle sonlandıracağını açıkladı.

*BOJ üyesi Kazuyuki Masu, çekirdek enflasyonun %2 hedefe çok yaklaştığını söyleyerek “zamanında” ek faiz artışlarının gerekebileceğini vurguladı. Zayıf yenin ithalat maliyetleri üzerinden enflasyonu artırabileceğine dikkat çeken Masu’nun mesajı, piyasada Nisan’da yeni bir faiz artışı beklentisini canlı tutarken USD/JPY ve JGB’lerin haberlere duyarlılığını artırıyor.

*Ukrayna ve Rusya, Abu Dabi’de ABD aracılığındaki ikinci tur barış görüşmelerini “verimli” diye tanımlayarak tamamladı; somut sonuç olarak büyük bir esir takası yapıldı ve kısa süre içinde yeni bir tur için yeniden masaya oturma konusunda anlaşıldı.

*ABD ve Rusya, Abu Dabi temaslarının ardından 2021’den beri askıda olan üst düzey “askerî-askerî” iletişim hattını yeniden başlatma konusunda anlaştı. Bu gelişme jeopolitik “tansiyon primi”ni bir miktar aşağı çekerek kısa vadede risk iştahını destekleyebilir.

Küresel piyasalarda merkez bankalarına yönelik beklentiler, jeopolitik gelişmeler ve makro veriler eşliğinde fiyatlamalar dalgalı seyrini sürdürüyor. Tüm detaylar ve piyasa etkileri için akşam bültenimize linkten ulaşabilirsiniz.

https://www.ikonmenkul.com.tr/storage/documents/research/2502-aksam-bulteni.pdf

Kakao geçtiğimiz gün 3045 desteğini aşağı yönlü kırma denemelerinde 2952 seviyesine kadar gerilese de günlük kapanış destek üzerinde çıkarak 3089 seviyesinde gerçekleşti.

Yeni işlem gününde 3045 desteği daha güçlü kaldı ve fiyatlamalar hafif pozitif hareketlerle 3100 bölgesinde işlem görüyor.

Aşağı yönlü hareketlerde 3045 bölgesi altında günlük kapanış görülmesi durumunda 2680 bölgesi bir sonraki destek olarak takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise 3400 bölgesi direnç oluşturabilir.

Destekler: 3045 – 2680 – 2500

Dirençler: 3400 – 3760 – 4100

Japanya Başbakanı Takaichi’nin faiz artışı yanlısı olmadığını dile getirmesinden sonra USDJPY paritesinde yen aleyhine fiyatlamalar hız kazandı. Güne 55 günlük hareketli ortalama bölgesine denk gelen 155.83 seviyesinde giriş yapan parite gün içinde 156.82 seviyesine kadar yükselişler gördü. Anlık fiyatlamalar ise 156.62 seviyesinde yen aleyhine görünümünü koruyor.

Paritede yukarı yönlü hareketlerin devamında 156.92 bölgesi aşıldığı taktirde 158.00 direnci adım adım gündeme gelebilir. Aşağı yönlü hareketlerin gündeme gelmesi durumunda ise 154.40 bölgesi destek oluşturabilir.

Destekler: 154.40 – 153.00 – 152.10

Dirençler: 156.92 – 158.00 – 159.20

Güne 1.1772 seviyesinde giriş yapan EURUSD paritesi 8 günlük hareketli ortalamadan aldığı destek ve Euro Bölgesi tüketici fiyat endeksi verilerinin aylık bazda beklentilerden daha çok yavaşlaması ve yıllık çekirdek enflasyonun %2 hedefine biraz daha yakınlaşması ile euro lehine tepkiler aldı. Euro lehine tepkiler 1.1807 seviyesine kadar etkili olurken 55 günlük hareketli ortalamanın oluşturduğu dirençle bir miktar geri çekildi.

Anlık fiyatlamalar 1.1784 bölgesinde işlem görmeye devam ederken, yukarı yönlü hareketlerin güç kazanması durumunda 1.1830 bölgesi direnç oluşturabilir. Dolar lehine hareketlerde ise 1.1707 bölgesi destek oluşturabilir.

Destekler: 1.1707 – 1.1615 – 1.1541

Dirençler: 1.1830 – 1.1918 – 1.2052

Ons gümüş geçtiğimiz hafta 71.55 desteğinden başlayan pozitif ivmesini etkin tutmaya devam ederken bugün 90 barajını aştı. Fiyatlamalar 90.88 bölgesinde işlem görürken 8 günlük hareketli ortalama 50 günlük hareketli ortalamaya yukarı yönlü kesişim görünümünde yaklaşmış durumda.

Günlük kapanışın 90 bölgesi üzerinde kalması durumunda pozitif ivme bir miktar daha doğrulanabilir ve 94.50 bölgesi bir sonraki direnç olarak gündeme gelebilir. Olası kar satışlarında ise 84.00 bölgesi destek oluşturabilir.

Destekler: 90.00 – 84.00 – 71.55

Dirençler: 94.50 – 100.00 – 106.00

Ons altın geçtiğimiz gün 5093 seviyesine kadar etkili olan kar satışlarının ardından bugün tekrar pozitife döndü. Güne 5143 seviyesinde giriş yapan ons altın anlık olarak 5200 direncini test ediyor.

Yukarı yönlü fiyatlamalarla 5200 bölgesi üzerinde günlük kapanış gerçekleşmesi durumunda 5320 bölgesi bir sonraki direnç olarak test edilebilir. Aşağı yönlü hareketlerin tekrar güç kazanması durumunda ise 5000 bölgesi ana desteklerden biri olarak takip edilebilir.

Destekler: 5000 – 4640 – 4380

Dirençler: 5200 – 5320 – 5598

Brent petrol 7.66 desteğine tutunmaya devam ederken aynı zamanda yükseliş trend çizgisini takip etmeyi sürdürüyor. Ek olarak bugün 8 günlük hareketli ortalama da 70.66 desteğine ulaşmış durumda.

Brent petrolün yükseliş trend çizgisine tutunmaya devam etmesi durumunda 72.84 direnci adım adım gündeme gelebilir. Yükseliş trend çizgisinden aşağı yönlü sarkmalarda ise satış baskıları hız kazanabilir.

Destekler: 70.66 – 68.56 – 66.63

Dirençler: 72.84 – 75.50 – 77.30

Sizler için hazırladığımız 25 Şubat tarihli yurt içi bültenimiz için aşağıdaki linki tıklayabilirsiniz.

BIST teknik analizlerinden, yurt içi ve yurt dışı piyasalarla ilgili önemli gelişmelerinden, son fiyatlamalardan haberdar olmak için bültenlerimizi takip edin.

Tıklayınız

*Bugün Avrupa tarafında veri gündeminin odağında, 10:00’da Almanya 4. çeyrek çeyreklik GSYİH verisi ve 13:00’te Euro Bölgesi Ocak yıllık TÜFE verisi yer alacak büyüme ve enflasyon cephesinden gelecek bu iki kritik veri, ECB beklentileri ve EUR varlıklarında gün içi oynaklık açısından yakından izlenecek.

*Bugün ABD seansı kapanışının ardından Nvidia’nın finansal sonuçlarını paylaşması bekleniyor özellikle yapay zeka gelirleri, veri merkezi büyümesi ve şirketin vereceği ileriye dönük rehberlik, teknoloji hisseleri ve Nasdaq tarafında fiyatlamalar üzerinde belirleyici olabilir.

*ABD, Avrupa ve Orta Doğu’daki İran’a yakın üslere 150’den fazla ek uçak sevk ederek askeri baskıyı artırdı bu hareketlilik, üçüncü tur görüşmeler öncesi olası bir hava operasyonu ihtimalini yeniden gündeme taşıdı.

*Warner Bros. Discovery, Paramount-Skydance’in satın alma teklifini daha iyi bir teklif olabilir diye değerlendirdi ama henüz kesin karar verilmedi, görüşmeler devam ediyor.

*ABD Savunma Bakanı Pete Hegseth, Anthropic CEO’su Dario Amodei ile Pentagon’un Claude üzerindeki askeri kullanım kısıtlarını gevşetme talebi nedeniyle görüştü; taraflar arasında etik sınırlar ile askeri ihtiyaçlar konusunda ciddi bir anlaşmazlık sürüyor.

*Japon hükümeti, BOJ politika kuruluna iki yeni üye aday göstererek faiz artışlarının hızını etkileyebilecek bir adım attı, piyasalar şimdi bu isimlerin sıkılaşma sürecini destekleyip desteklemeyeceğine odaklanıyor

*Japonya’da Nikkei 225, AI endişelerinin azalması ve yenin zayıflamasıyla teknoloji hisseleri öncülüğünde rekor seviyelere tırmanış gösterdi ayrıca BOJ’un faiz artışlarında daha yavaş kalabileceği algısı da yükselişi destekledi.

*Trump, Yüksek Mahkeme’nin tarifeleri engelleyen kararına rağmen geri adım atmayıp bu kez Trade Act’in 122. maddesi üzerinden geçici küresel tarife (önce %10, sonra %15 hedefi) ile gümrük vergilerini sürdürmeye çalışıyor.

*Avustralya’da TÜFE verisinin beklentiyi aşması, RBA’nın faiz artırımı olasılığını güçlendirirken Avustralya dolarını da yukarı taşıdı.

*Goldman Sachs, Takaichi’nin zaferi sonrası Japonya’daki siyasi belirsizliğin azalması, reform ivmesi ve yabancı giriş potansiyeli nedeniyle Japon borsasındaki rallinin sürebileceğini düşünüyor.

*AMD, Meta ile 5 yılda 60 milyar dolara kadar AI çipi satışı için dev bir anlaşma yaparak Nvidia’ya karşı konumunu güçlendirdi üstelik anlaşma AMD’nin MI450 çiplerini ve Meta’ya özel CPU’larını kapsıyor ve Meta’ya AMD’de %10’a kadar pay alma opsiyonu veriyor. Bu gelişmelerin ardından AMD hissesi günü yaklaşık %8.50 artış ile kapatmaya hazırlanıyor.